午评：指数低开高走 光伏概念掀涨停潮

【数据论市】

　　1、5月19日周四，沪深两市半日成交额达4735亿；

　　2、截止午间收盘，沪指午盘收跌0.08%，深成指跌0.25%，创业板指跌0.12%；

　　3、两市共2251家上涨，2224家下跌；涨停70家，跌停1家；

　　4、北向资金方面，沪股通早盘净买入7.20亿，深股通早盘净卖出18.37亿。

　　【行情回顾】

　　指数早盘低开高走，沪指午盘收跌0.08%，深成指跌0.25%，创业板指跌0.12%。HJT电池、房地产、光伏建筑一体化、种植业与林业等板块涨幅居前;互联网电商、油气开采及服务、白酒等板块走弱。两市个股跌多涨少。两市半日成交额4735亿，北向资金净买入25.57亿元。

　　盘面上，光伏板块盘中强势拉升，晶科科技(601778)、忠利集团涨停，通威股份(600438)涨超8%，三孚新科、明阳智能(601615)、捷佳伟创(300724)、东方刚日、爱康科技(002610)等跟涨;房地产板块早盘走高，中迪投资(000609)4连板，数源科技(000909)涨停，南国置业(002305)、中洲控股(000042)、中国武夷(000797)、京投发展(600683)涨停;种植业与林业涨幅居前，永安林业(000663)、福建金森(002679)、平潭发展(000592)涨停，农发种业(600313)、农垦农发、神农科技(300189)、丰乐种业(000713)跟涨。

　　【市场热点】

　　1、房地产开发

　　5月19日，中迪投资4连板，数源科技涨停，南国置业、中洲控股、中国武夷、京投发展涨停，海泰发展(600082)、莱茵体育(000558)、新城控股(601155)、沙河股份(000014)等跟涨。消息面上，近期江苏连云港出台政策，市区居民购买新房，最高按购房款2%进行补贴。

　　5月18日，中共中央政治局常委、国务院总理李克强在云南主持召开稳增长稳市场主体保就业座谈会。

　　总体来看，会议主要提及稳就业、稳市场主体保民生。另外再次提及支持平台经济、数字经济境外融资;对于地产方面提到“稳地价稳房价，支持行业平稳发展”。已出台政策要尽快落到位，中央经济工作会议和政府工作报告确定的政策上半年基本实施完毕;各地各部门要增强紧迫感，看得准的新举措能用尽用，5月份能出尽出，确保上半年和全年经济运行在合理区间，努力使经济较快回归正常轨道。

　　常州市市场利率定价自律机制发布关于调整常州市商业性个人住房贷款最低首付比例的通知，自2022年5月19日起，对常州市区范围内，已拥有一套住房且相应贷款未结清的居民家庭，再次申请商业性个人住房贷款时，最低首付比例调整为不低于30%。

　　2、种植业与林业

　　种植业涨幅居前，永安林业、福建金森、平潭发展涨停，农发种业、农垦农发、神农科技、丰乐种业跟涨。

　　因经济冲击、极端天气、地缘政治三大因素冲击，全球正在经历新一轮粮食危机。当前全球饥饿人口数量创新高，俄乌战争，叠加5月主要小麦出产国印度宣布小麦出口禁令，“粮食危机”这一灰犀牛正在渐行渐近。

　　消息面上，乌克兰农业政策与粮食部长索利斯基当地时间5月18日在以视频方式参加一场国际会议时表示，今年乌克兰的粮食产量有可能下降50%，越冬作物的播种也将受到严重影响。国际社会应该做好每吨小麦的价格由目前的430美元涨至700美元的准备。

　　粮价上涨种植景气度提升，转基因种子商业化引领种业重大变革!

　　1)受俄乌冲突、南美干旱、通胀持续等因素影响，国内外农产品价格上涨明显，种植景气度提升，种植、种子、化肥等相关板块龙头公司受益。同时也将粮食安全重要性持续提升到新高度!多个政策出台鼓励种植、保护耕地、推动种业技术变革。

　　2)国内转基因政策推进持续深化，重视研发投入、创新能力强、管理规范特别是转基因技术储备丰富的公司有望较快获得相关资质、提交审定，在未来转基因种业市场取得先发优势。

　　农业赛道重点看好两个方向：一是直接受益于粮食上涨的种业产业链;二是粮食安全下的种业“芯片”概念，并筛选五大农业主题 ETF，可以进行重点配置。

　　3、光伏

　　临近上午收盘，HJT电池板块大幅拉升，忠利集团涨停，通威股份涨超8%，三孚新科、明阳智能、捷佳伟创、东方刚日、爱康科技等跟涨。

　　据英国金融时报消息，欧盟的REPowerEU计划草案提出，2022年屋顶光伏发电量增加15TWh。该草案还要求欧盟和各国政府今年采取行动，将屋顶光伏装置的安装申请许可时间缩短至三个月，并提出“到2025年，所有新建筑以及能耗等级D或以上的现有建筑，都应安装屋顶光伏设备”。

　　2021年底以来，西班牙、法国、荷兰等国家纷纷提出鼓励分布式光伏发展，欧洲的屋顶光伏潜力巨大。而欧洲国家是国内光伏企业的重点出口地，数据显示，欧洲在2022年一季度向中国进口16.7GW光伏组件，同比增长145%。因此，在欧盟屋顶光伏需求高增长下，欧盟组件进口将接受更高溢价，国内光伏组件厂商有望充分受益。

光伏电池技术已经来到新旧迭代的关键期，随着新型电池技术的逐步成熟且具备一定量产经济性，我们认为2022年将成为新型电池技术大规模量产的元年。同时，伴随着老一代PERC技术扩产的放缓，电池产能将一改曾经过剩的状态，叠加新技术的成熟，我们认为电池片扩产的新一阶段上升期已经到来，建议投资者积极把握受益于新技术迭代的设备股机会。